“提前還房貸”排起長隊 問題出在哪

從去年下半年開始的“提前還貸潮”持續至今，期間，“提前還貸難”多次登上熱搜，受到廣泛關注。7月14日，國新辦舉行新聞發佈會上，中國人民銀行貨幣政策司司長鄒瀾對此作出迴應。

他說，統計數據顯示，上半年個人住房貸款餘額總體減少，這主要是因爲理財收益率、房貸利率等價格關係已經發生了變化，居民使用存款或者減少其他投資提前償還存量貸款的現象大幅增加。

鄒瀾說：“按照市場化、法治化原則，我們支持和鼓勵商業銀行與借款人自主協商變更合同約定，或者是新發放貸款置換原來的存量貸款。”

上海金融與發展實驗室主任曾剛告訴記者，鄒瀾司長提到的兩種方式本質是一樣的，都是下調利率。“通過這種方式，銀行可以留住優質資產，客戶可以達到了降低成本的目的，這是雙贏。”

上海金融與發展實驗室主任曾剛說，提前還貸可以看做是一種資產配置行爲，主要和按揭利率過高有關係。

“試想一下，如果你手裏有一筆閒錢，你會選擇用這些錢去進行2%理財或投資產品，還是去還掉利率在4%左右的負債？當然是還貸更划算，因爲可以使債務成本最低化了。”曾剛說，在實踐當中還有另一種可能性，即借新貸款還舊貸款，因爲現在新的其他類型的貸款利率較低。

曾剛指出，不管是提前還貸還是以貸養貸，都是存量按揭貸款利率偏高導致的扭曲行爲。

他解釋道，按揭存量貸款的定價一般是5年期以上LPR再疊加一個固定加點構成，這個加點幅度確定之後在整個還款期是不可調整的。在過去一段時間整個市場利率下調過程中，5年期LPR調整不到位，再加上加點不調整，就顯得既有存量按揭貸款利率明顯高於正常水平。

曾剛認爲，“如果要進行優化，首先可以調整5年期LPR，我覺得未來可以讓它和1年期LPR的調整幅度一致。第二，可以調整固定加點，通過市場化、法律化的原則和客戶協商，根據市場利率變動的情況，下調固定加點。通過這兩點，可以達到存量貸款利率下調的結果。”

“調整帶來的息差損失是市場供求關係所決定的，同時這種損失在銀行的可承受範圍之內，銀行只是賺少了，但並沒有虧損，也沒有出現風險。”曾剛認爲，在提前還貸和下調利率之間，銀行是願意和顧客進行協商的。

“如果客戶把錢還掉，對於銀行來說，這筆優質資產就徹底喪失了。適度下調利率後，雖然利率減少了，但銀行這筆資產還在。不然客戶提前還貸了，銀行要再去找一個新客戶很難。因此，下調利率對於銀行來說是更好的選擇，對於客戶來講也達到了降低成本的目的，這是雙贏。”

他認爲，這在未來實踐中應該是有操作空間的，至於具體怎麼做、調多少，要根據不同的區域、客戶的情況來定。

不過，在央行表態之後，中國銀行、建設銀行、招商銀行、杭州銀行、寧波銀行等多家銀行客戶和信貸經理對媒體表示，關於存量房貸降息，至今“沒有接到相關政策，仍按照原有簽訂合同的利率來執行還貸政策”。